Скорость изменения дельты от цены актива на рынке: Гамма

скорость изменения дельты от цены
скорость изменения дельты от цены
Гамма (Gamma) скорость изменения дельты от цены актива, лежащего в основе опционного контракта, снабжающая сведениями о темпах изменения экспозиции используемой стратегии. Как и в случае с дельтой, гамма показательна только в локальных областях. Значения гаммы одинаковы для опционов пут и колл, соответственно различаясь знаком в зависимости от занимаемой позиции.

Наличие рычага повышенной силы

Высокая гамма говорит о наличии рычага повышенной силы, оказывающего сильное влияние на опционную премию в результате колебания базового актива. При ценовом движении базового актива, благоприятном для имеющихся опционных позиций, опционы с высокой гаммой способны обеспечить повышенную норму доходности. А ситуация, когда опционы с высокой гаммой стоят против рынка, создает

повышенный риск. Гамма относится к довольно тонким инструментам и в обычной опционной торговле используется относительно редко. Но при использовании волатильности гамма может иметь очень серьезное значение, особенно в случае работы с низковолатильными активами 

обеспечение повышенной нормы доходности
обеспечение повышенной нормы доходности

Источники и ссылки

Размещено на ForexAW.com

с BBest Ru / ББест Ру

Опубликовано на ForexAW.com 24.07.2014 23:31 258
Последнее редактирование 24.07.2014 23:31 TRADERs
Последняя линковка 23.10.2017 03:23